庄家的操盘手往往是经验丰富的市场老手，他们无论在分析技巧上还是操作心态上都远比一般投资者成熟。他们中许多人就是从散户成长而来，十分了解散户的心理弱点及操作习惯，这使得他们在驾驭散户心理方面得心应手。但是对于一个技艺高超的投资者来说，庄家的这些优势并不意味着散户注定要失败，正相反，因为庄家资金庞大，进出市场必然会在盘面留下痕迹，易察觉，同时，庄家企图调控散户心态而使出的种种伎俩，恰恰折射出其真实用心，也许他们本身并没有意识到这一点。
尽管庄家占有方方面面的优势，但他所做的一切都必须得到散户的响应才能成功，阴谋一旦被散户识破，他们就会陷入困境。
当庄家吸货的时候，正是散户们斩仓离场的时候，因此庄家将会尽力隐藏进货动作并散布利空传闻，制造恐慌情绪，他会制造向下突破的技术陷阱，诱骗那些自作聪明的技术派人士掉进他的钱袋。
当庄家洗盘的时候，他担心那些心态稳定毫不动摇的股民，因为这些人在他日后的拉升中将会大幅获利，这无异于从庄家口袋里掏钱，那必定会增加拉升的难度，他必须想方设法制造震荡，迫使短线投资者下车。
在大幅拉升股价的过程中，庄家十分希望散户跟风追买，这将会大大降低拉升成本。因此，他会让最早跟风的人尝一点甜头，以鼓励更多的散户加入。若那些冷静的散户只作壁上观，那庄家只好自弹自唱作茧自缚了。
因此当庄家打算大举派发的时候，散户们不应受他吹嘘的美好前景诱惑，不应在远离股票价值的高位拉过最后一棒，那庄家必定被关在自己亲手制作的套子里，这样散户就能享受完坐轿子的快乐，把股票还给庄家，去享受丰厚的利润。利用图形判别庄家吸货虽然散户具备自身的优越性，但其不足也是显而易见的。由于一般散户无时间天天看盘，因此，根据价格走势及成交量变化图形，也是可以作出较准确的判断的，此部分将介绍怎样根据图形判断庄家是否吸货。
其一，横线分析。
横线，即价格走势呈一条横线。
横线形成的原因，最常见的就是庄家正在收集或派发。如果是在低位展成横线的话，大多是庄家正在悄悄收集，所以不想价位升上去，以免提高收集的成本。所以，低价会进货，高些又会出来沽货压价，价位暂时未能上升，形成一条横线形状。
横线形成的另一个与庄家有关的原因是，在这一价位，有两派庄家对峙。一方面看好，所以一路进货，另一派庄家却因另一些原因看淡或获利回吐出货，恰好双方势均力敌。升一点，看淡庄家就按既定策略出货，但看好的庄家跌一点就入货，从而形成价位在一个极窄的幅度僵持，直至其他因素改变为止。此种横线与上述横线不同之处主要表现在它形成于上涨途中，而前者当是底部。
横线最终打破或是因庄家收集完毕要拉高，或是一方庄家不敌，做多者胜则狂涨，做空者胜则狂跌。
对散户来说，遇到横线走势，应该注意：①密切注视，不要走神，因为一旦突破，其升幅惊人；②横线突破，价位向上，是一个极强烈的买入信号，要趁早进货，越迟进价位越高。相反，横线之后价位突破向下，要趁早出货，越慢价位会越低；③横盘时间越久，突破向上或向下的威力越大，升跌幅超厉害。横盘时间越短，升跌幅也越少；④盘局打破之后，不管升跌，如果配合成交量大增，则推动升跌力量强大，狂升狂跌推测更有把握。
其二，箱型图分析。
长方形走势是一种密集区域，只是相比之下，走势有次序，升跌都在一个长方形范围。就长方形形成原因来说，庄家的压价入货或托价出货最易表现为长方形走势。比如，当庄家有内幕利好消息，而消息未公布之前，秘密收集，只是担心价格上涨得太快，导致收集不成或加重成本，会在某个既定价位入货，某个价位扮演沽家，使不知内情的投资者不敢跟入，反而觉得走势牛皮不耐烦出货了事，大户遂完成收集心愿。相反，当大户有内幕消息知道这只股票有坏消息，但未公布，趁未公布之前，趁高出货，但跌到某个价位，又扮演买家，象征性买些，托住价位，只要有人买，庄家就沽。托住价位来出货，价位当然不会大跌，但一升，庄家就派发，又不能升得高，所以就形成了一个长方形走势图。但究竟是入货还是出货，有两个判断标准，一是看长方形图形出现在底部还是有一段上升之后，是底部，则庄家吸货可能性大；二是着盘中走势，查看分时走势图，当可分辨出哪是压价入货，哪是托价出货。
压价入货，则多为急跌后缓慢爬升，升时量逐渐放大；托价出货，则多为急升缓跌，跌时量并不缩小。
若遇到长方形走势图，散户应该注意：①当长方形态突破时，向上突破是上升讯号，理应买入。向下突破，却是出货讯号，理当卖出；②长方形态突破，有时也会出现假突破，价位不论向上或向下突破，只三两天又回到长方形走势内。所以，一定要等价位明显摆脱长方形，才可相信是真突破，从而决定跟入；③成交量的配合，在长方形突破讯号之中，并非至关重要。若是向上突破的话，成交量一定要大幅增加才可相信是一个确认讯号，否则为假突破；④长方形向下突破，无需大手成交就可确认。因为向下突破而无支持的话，可能买家已放弃入货念头，沽家出货价位便节节下挫，但因买家力弱，则成交量不增反减。总之，长方形向下突破，不论成交是增是减，都应出货。
其三，阶梯形走势图分析。
上升阶梯形是指价位横移一段时间，再急升，再横移一段时间，再急升，从而形成一个与阶梯相似图形。
上升阶梯形走势属于庄家系统地有步骤收集形态。构成此种走势原因是：①庄家正悄悄收集，在股价横走阶段一路压价来进货；②这种进货不可能老不被人发觉，当有些人感到庄家在收集时，加入买家行列，股价垂直线式上升；③当价位急速上升之后，暂时消化一段时间，但庄家仍然不肯罢休，一路接下获利回吐盘，价位不回落，再次出现股价横走态势；④横移一问奔浜螅晕次怀锫耄由嫌钟型獠孔式鸺尤耄辜畚挥衷僖灾毕呤缴仙层，如此反复。
总之，上升阶梯形是系统收集，下跌阶梯形是有秩序派发，一段段派发，在下跌横移时托住价位来沽，使价位在跌后横移，但横移一段时间后，卖盘始终庞大，终又使价位直线下滑，庄家又托住价位来沽，如此反复直至洗清。显然，对于上升阶梯形，散户一经发现，应早日跟进；相反，对下跌阶梯形，还是早日脱身为妙。
其四，圆底图分析
通常圆底是由高位回落一段时间后，在低位徘徊，不是立即上升，而是在低位缓缓上升，在图形上变成一个圆形的底部。
图形形成原因：①圆底或是从高位跌下来或是庄家尚未吸够货，大市处于盘整期庄家打压后形成。反正价格下跌一段后，抛盘减少，庄家慢慢收集，不急于推高股价；②成交量也通常与股价图形走势吻合，初跌时，恐慌，成交量大，然后，随着抛压减轻，成交量随之缩小，当庄家还要多收集些时，不得不慢慢抬高价格，于是圆底右边成交量也随价格轻微上升而不断放大。突破圆底时，成交量应持续放大。
对散户来说，既然圆形底往往预示庄家收集，所以，一旦收集完成，该股会有可观升幅，因此，在突破圆底并有成交量配合时，应该果断决定跟进。
底部中间由于消息面或大盘变化影响，会对标准有所偏离。但散户应把握两点，一是作为吸货的圆形底多出现在底部区域，中途出现这种圆底多属整理，且图形小，相应突破后升幅少；二是可以是在突发利好情况下，庄家进货后，再打压吸筹形成。
其五，旗形图分析
股价旗形走势，指股价突然急升，拉出一根旗杆，然后由这个价位作轻微的有秩序下跌，下跌时的高位与低位之间画上两条短暂的趋势线，在图形上就像一块旗面。旗形就是由这样一根旗杆和一块旗面构成，吸货多出现在上升旗形之中。
形成旗形走势的原因：①受到某些利好消息刺激，价位急剧上升，形成旗杆；②利好未落实，于是有人获利回吐；③庄家未吸够货，仍想在低价时多吸纳些，于是压价入货，但由于已引起少数精明散户注意，因而也跌不到哪里去；④到最后利好消息终于兑现，价位要压也压不下去，就以消耗性形式向上突破；⑤上升之后，往往是最后一波，很快就会急速回落；⑥分析时应注意，旗杆上升时，成交应该增加才配合，在旗面阶段成交量应该大幅减少才吻合。在突破旗形后，不论升跌，成交量都应大幅增加，才符合图形走势；⑦旗形形成之后，突破时间不应超过1个月，否则会失效。
对于散户来讲，遇到上升旗形，在此阶段形走势图分析扇形走势实际上是由两个圆底所组成，价位先形成一个圆底，然后上升，但不久又再回落，不过这次回落底仍比上次高。两个圆底的组成就好像一把中国的扇子一样，所以可称为扇形走势。
扇形走势由两个圆底组成，其意义与圆底相同，只是其收集力度更强劲罢了。在扇形走势中，第一个圆底已经表示市场正在努力收集而等待上升，当第一个圆底完成之后，股价已准备急升，但庄家吸筹尚不够，他不想价位那么早便急升，所以将价位压低再组成另一个圆底。当然，形成第二个圆底的另一个原因，就是好消息正在酝酿，但仍未证实，形成另一个圆底，蓄势待发。
对散户来说，出现扇形走势，明智的策略就是加入进去。这种图形走势是很常见的，例如四川长虹，此股在1996年4月下旬至6月上旬形成比较标准的扇形走势，至6月底，向上突破后升了100%.
30.把握顺势，学会跟庄
跟庄就是紧跟庄家。在股市中，由于庄家资金雄厚，股份多，因而对股市的控制就强。对散户而言，只有紧跟庄家，才有可能把风险降低，这就需要散户应有敏锐的观察力和透彻的分析力。
从炒作过程跟庄任何置身股市的人都知道，从股票交易中获取利润最终是靠一买一卖即低买高卖而获取差价收益的，庄家也不例外，只不过其买卖更为隐秘，方式更为独特而已，其操作过程无非就是事先选择某只股票，利用资金优势缓慢地吸纳即进货，拉升前清洗盘面，最后出货，总的思路不外就是低进高出。炒股首先是选股，任何庄家都不会随便选择一种股票作为炒作对象的。庄家在进驻某只股票前，其谋士必须已经过周密细致的策划和分析，从宏观政策、上市公司微观个体、资金面等各个方面进行通盘考虑之后而得出的结论，庄家选中某只股票之后有的尽量取得该上市公司的默许甚至配合，防止在炒作过程中发生意外情况，因此选股最为关键，选股就是选题材，选上市公司，选合作伙伴。
一旦选定某只股票，庄家才动用其财力，进入炒作的实质性步骤--进货。庄家进货，尤如广大投资者一样，总是力图以最低的买入价成交，从而降低其购买成本，而此时的股票庄家并不能随心所欲地加以控制，价上扬，提高持仓成本。因此庄家在此阶段面临两个任务，一是尽量避免进货意图被暴露引来抢盘，同时又要尽量压低股票价格。此时庄家开始利用种种手段以达到此目的，比如有关该公司的利空谣言，或是设法使股价跌破重要技术位，诱空造成恐慌。这个过程如果庄家有耐心，可能会持续几个星期甚至更长。
在经过一段时间的筹码搜集之后，庄家面临着股价的拉升。在拉升之前，庄家不希望有太多的坐轿者，于是清盘势在必行，因为这一时期其余投资者买入该股票的成本与庄家相差无几，庄家的拉升势必造成散户获利抛售，增加拉升成本，同时庄家也不能忍受散户如此轻松地赚庄家的钱。清盘就是庄家动用各种手段尽量粉碎散户的持股信心，迫使他们在不可忍受时挥剑斩仓或是获得蝇头之利后便匆匆了结，最常见的就是庄家利用其鳄鱼所特有的耐性，让投资者在食之无味的鸡肋情绪中自愿退却，把廉价的筹码拱手相让，最悲壮的是跳楼式打压，股价从天而降并且从走势上看不知底在何处，于是散户蜂拥而出的筹码再次被庄家笑纳。
真正的炒作开始了，这就是拉升。庄家在完成选股、吸货、清盘之后开始大幅度的拉升炒作，其中有两件主要法宝，其一就是创造良好的技术图形，其二就是尽可能利用媒介进行外围配合。庄家凭借其财力、技术力量、专业人士等优势完全可以控制开盘价、收盘价，调整散户所钟爱的KDJ、RSI、MACD等技术指标，同时各种利好开始流传，甚至有股评会指出该股会翻十番，让跟风者不亦乐乎，仿佛一夜醒来俨然已是巨富一般，而庄家还需要这种充满热情的自我牺牲精神以便顺利地将股价拉升至预定目标甚至更高。
出货作为最后一个环节往往又是最困难的环节，庄家到了收获期，如何如愿以偿地在高价位顺利出局，把账面盈利转换成实际利润是困扰每个庄家的难题。
为此，庄家会使出浑身解数，有时甚至不择手段。有的采用横盘出货，让跟风者以为庄家在整理时出货；有的利用谣言散布利好，再次巨幅高开趁散户全面跟进之时出货；迫不得已时有的甚至采用跳楼打压式出货，多种方法不一一论述。只要利用手段达到出货目的，庄家也就如愿以偿地赚取了巨额金钱，从而完成了其整个炒作过程。
对散户而言，只有全面了解散户的炒作过程，从有利时机入手，紧跟庄家，也就能同庄家一样如愿以偿。
根据不同角色进行跟庄不同的角色做庄，股市就会产生不同的变化，其炒作过程也各有特点。因而，对于不同的角色，散户应采用不同的跟庄方法。
券商喜欢做大成交量来吸引散户，这一方面可以多收取手续费，另一方面又可增加自己知名度。
判断某只在股是否券商做庄，一看价格是否反复波动，成交量是否特别大；二看该公司是否公布配股，配股价与现在该公司二级市场上股价关系是否接近。若是，则肯定是券商在做庄。
跟这种券商做庄个股，要注意几点：①如果弄清券商纯为配股顺利销售而护盘，则不要抱过高期望值，或是不跟，或是在跌破配股价时吸纳，升到配股价上吐出，如果扣除手续费等还有利可图的话；②若发现券商在出货撤庄，应迅速离场。原因是券商信息灵，后市必定凶多吉少。
上市公司炒自己公司的股票，可能出自这样几个目的：①在熊市中，为维护自身形象，活跃股票段性进行炒作；②为了配合职工股上市或为顺利进行配股炒作；③基于自己对本公司了解比一般公众全面准确和迅速，为获利目的而炒做。
那么，怎么判断上市公司是否炒自己的股票呢？可以这样推测：如果该公司股票在下跌市道里跌幅小于同类股票，则可能表明上市公司护盘；若公司有职工股上市或配股价较高，此时股价如果相对坚挺，则可能是上市公司做庄。