俗话说：“一母生九子，九子各不同。”这李大小和李二小哥俩就相差老大一截子成色：大小精，二小傻。爹妈不在了，大小就嫌二小做事死性，两口子一核计，把他撵出去算啦。
撵出去，李二小没地方住，就只好走乡串户地要饭。花子们见这小伙子老实，拉他入了花子帮，说好了，有福同享，有饭同吃。
这一阵子，天气不好，花子们要不到吃的，却在外面抓回一只老大老大的剌猬来。吩咐二小道：“实在没点别的荤腥啦。你把它剁了煮上，俺们去讨弄点酒，咱乐呵乐呵。”
花子们走后，二小去磨刀，一边磨刀，就听见身边“吭哧吭哧”有人哭。吓他一跳，没人啊。歪头看时，那大剌猬正冲他叭嗒叭嗒掉眼泪呢。二小的心立时软了，对那刺猬说：“好歹你也是条命呢。我放你走，你得小心躲着走，可别再让他们抓着呀。”说完把绑剌猬的绳割断，那剌猬抖落抖落毛刺，就三步一回头地走了。
等花子们弄了酒回来，问：“肉呢？”二小道：“那东西通人性呀。它掉眼泪，怪可怜的，让我给放啦。”
花子们火啦：“你可怜它流眼泪，就不可怜大伙饿肚子！怪不得你哥你嫂都容不下，明明是个膘子！”一顿打狗棍，把李二小赶出花子房。
这功夫雨越发急了。李二小被赶到野外，身上冷，肚里又饿。这到哪里去呢？想起哥嫂分家时给过一个小窝棚，不如先到那里避避雨吧。
来到小窝棚前，李二小花了眼：小窝棚哪去了？平地里多出一座青砖红瓦房，高墙大院，门口有卫兵把守着。二小想，这地方是充了官啦，才有这气派。不知是谁家官府？想要口吃的，又不大敢。正在这时，门开了，跑出一个丫环，道：“这不姑爷来了吗？怎不快往里面请？”就听院子里鼓乐齐鸣，李二小稀里糊涂跟着丫环进了大院。早有人领着他去洗澡，洗澡水不知怎么烧的，不凉不热，香气扑鼻。洗完澡，又换上新衣裳，都是绫罗绸缎，李二小见都没见过的。丫环说：“领你见小姐去。”
才说这话，小姐自己来啦。小姐长得花容月貌，天底下再也找不出第二个这么俊的人儿。见了李二小，说：“官人到了，快请入席喝酒。”说话间就听得厨房里锅碗瓢勺叮当响，不大一会儿功夫，煎炒烹炸端上满满一桌子，小姐一双小手尖得像笋，白得似玉，亲自给李二小斟酒，直陪着喝到小半夜，丫环又收拾好洞房，李二小迷迷糊糊地当了新郎。
转眼到了寒冬腊月，李大小两口子在家，核计着年关到来，那间分给膘子的小窝棚闲着也是闲着，不如拆回来烧火，便打发两个儿子去干这营生。
俩孩儿到小窝棚临近，都吓呆了。李二小看见，把他俩领进门，给婶娘叩头。小姐很喜欢的，对二小说：“你有这么大俩侄儿啦。来，婶娘给点见面礼儿。”一人赏一锭大元宝。
小姐又说：“你侄儿到底年龄还小，不懂事，我才看你的份上，以礼相待。告诉你，你哥哥嫂嫂要是来，我可不给面子。”李二小一想，若不是媳妇，自己哪有什么，还不全仗人家？就点点头：“知道啦。”
光阴似箭，日月如梭。小姐为李二小生下一男一女，那日子也自不必说，滋润得很哪。可是忽然有一天，小姐夜里做完针线活，就直着眼瞅一双儿女，不做声。好久，说李二小：“官人，咱俩已做了五年夫妻，如今缘份尽了，我得扔下你们爷儿几个走啦。──我是当年你救过命的剌猬仙子，五年夫妻还你一念之德够了吧？我走后，你要好好供儿子念书，促女儿学针线，这俩孩儿长大了，要有出息的。你实在想我想急了，怎么办？一直往东南走，找九顶梅花山黄花洞，咱们兴许能见上一面。”说完，化道金光，没啦。
冷丁没了媳妇，李二小哭得死来活去。第二天天明以后，看那大瓦房、丫环、奴仆，一个不剩，都不知哪去啦，就只是一双儿女和他睡在原先的那个小窝棚里。
一霎间，李二小脑子开了窍：“财产功名，生带不来，死带不去，只有我媳妇知恩知义，啥没了都中，媳妇没了不行。”把俩孩儿收拾在一对筐里，挑上，直奔东南大路找媳妇去。
这李二小走啊，走，也不知瞅黄了多少茬树叶儿，也不知磨穿了多少双鞋底，他也还是个走走走走。直到不见人烟啦，这功夫，看到一个老头在拾粪，就上前去打听道儿。老头看了他半天，问：“你这是打哪儿来的？”李二小道：“我打关东老白山来，找我媳妇呢。请问老丈，九顶梅花山的黄花洞儿在哪？”
老头又看了李二小半天，说：“那地方找倒好找，却是不好去呀。”
李二小说：“上刀山，下火海，滚钉板，下油锅，我都要去。”
“那好。跟我来。”老头领李二小来到一座立陡的砬子上，往下一指，道：“那不是黄花洞？”
李二小一看，嗬，好大的一个山洞，深有万丈，中间有狼虫虎豹，个个呲牙咧嘴，仿佛得着根竹子，也得给撕成篾材！可李二小不怕，抱起俩小孩，纵身跳下深涧！
李小二两眼一闭上，就觉得身子骨飘飘荡荡，像有层棉被托着飘落到地下，睁开眼，哟，哪有什么狼虫虎豹？只见自己的媳妇站在面前，拍了拍俩孩子的脑门儿，说：“二小，我原是还你救命恩，给你留下一儿一女，以为就什么都清了。想不到你这么真心实意地挂记着我。这遭来就来了，咱要命也不再分开啦。“姑爷来了，丈人门上少不了轮番摆酒请客，原来那拾粪老头就是李二小的岳父。临去坐席前，媳妇总要嘱咐二小：“不管上什么菜，都是咱爹娘、长辈们的一片心意，你只要看他们动了筷，就放开肚子吃，越多吃，他们越高兴。”二小记下了。
谁知丈人请客，一盘炒菜没有，全是活的：癞蛤蟆、蚰蜒、蜈蚣，在盘子里勾勾牙牙，吓得二小头皮发麻！丈人、丈母伸筷子就叨，只吃得嘴角叭嗒嗒淌血，把二小恶心得差点吐了出来，哪还敢吃！
回到住处，说给媳妇听。媳妇说：“叫你吃，你就吃，怎这么不听话？明儿叔叔请，是熟的，吃不吃？”二小说：“熟的我敢。”
第二天，叔丈人请客，一律上熟菜。二小一看：哎呀，老鼠、蟑螂、苍蝇、蝼蛄，用开水一焯，毛兮兮，肠肚都在。看着叔丈人、丈母吃得嘴角流汁，李二小又差点吐了，连筷子也没敢拿！
夜里，提起这话儿，媳妇又埋怨：“你怎这么不听人劝说呢？明天最后一遭啦，舅舅请你，不兴让舅丈人伤心，你听着没有？”李二小心里话，你们家也太那个，都吃的是啥呀，可媳妇这么叮咛，别着也不忍心呀，咬咬牙，还是点了头。
舅丈人请二小赴宴，那菜比前两家更凶：全是大长虫、小长虫，一条条咧着血盆大口，眼见得人家大口大口吃，二小不敢动筷，直到最后只剩下一丁点儿肉沫儿啦，怕媳妇生气，才叨了一筷头子，这一口，就觉得一股奇香，直通肚脐，没有比这再好受的啦。二小回过味儿来，再看，连盘底儿都让主人舔净了！
二小回到宿处，两眼垂泪。媳妇说：“别哭啦，我都知道个屁的了，告诉你，这三天宴席上的菜都是仙丹，你吃了，咱就永不分开啦。可惜，你没这福分。”又叹了一口气：“好歹你吃了一口，这纯是为我吃的。官人，我看透了，这仙界虽活千年万年，又顶什么呢？不如我丢下这仙缘，跟你回去吧！”
剌猬仙子脱下剌猬皮，跟李二小领一双儿女，下了九顶梅花山，到人间做长久夫妻，活一天，算一天，神仙不当了！